宋勉发现了胭脂，逼问他是谁下令跟踪自己，胭脂坚持是自己的意志，没有人指使。

宋勉将胭脂偷偷领到郊外，说刚才的日本人是自己的内线，还让胭脂去帮自己到后备箱拿东西，之后就在背后拿枪对着胭脂，还好胭脂早有准备，提前举枪命中宋勉。

宋勉倒在血泊中对胭脂说，“谍战中不要相信任何人，包括自己。”

正当胭脂不可置信之时，万站长鼓着掌走出来，对胭脂说道，“恭喜你，经受住了最后一次考验，你为了心中的间谍事业，可以狠下心向宋勉开枪，也就证明了你可以为了事业，向朋友甚至是父母亲人开枪。”

胭脂不理解道，“为什么？”

“没有为什么。”说完，就将上级安排下来的一个长期潜伏任务分配给胭脂。

之后，万站长告诉宋勉，其实胭脂她们运送的密码不过是个障眼法，真正的密码已经趁乱运进了法租界。而上峰布置给胭脂的任务更为重要，甚至未来上海站的所有特工可能都要为了保护胭脂而牺牲。

曼娜吩咐手下人到蓝父的银行闹事，在各处投放了手雷，还在坊间流传绯闻，说蓝长明和黑道结怨，黑道故意报复，而蓝长明准备逃离上海，金信银行即将倒闭。

曼娜打算用这种方法搞垮金信银行，逼迫他和日军合作。

八爷向曼娜举报，说陈嘉伦以缉私为由从中得了不少好处。

曼娜跑到陈嘉伦租借的仓库，把他刚刚截获的两箱假币没收，偷天换日的放进了中央银行的运钞车运进金信银行。

来取钱的群众一看是假钱群情激奋，而八爷假扮的群众趁机起哄，带领大家冲进蓝长明的办公室。